Οδηγός Επενδύσεων σε Αμοιβαία Κεφάλαια
Για αρχή είναι απαραίτητο να ξεκαθαρίσουμε τι ακριβώς είναι τα Αμοιβαία Κεφάλαια.
Ορισμός:
Βασίζονται στην ιδέα ότι, πολλοί επενδυτές, οι οποίοι έχουν την ίδια επενδυτική φιλοσοφία και κοινούς στόχους δημιουργούν ένα μεγάλο και ισχυρό κεφάλαιο, το οποίο μοιράζεται σε μερίδια ίσης αξίας.Την «κοινή» περιουσία του Αμοιβαίου Κεφαλαίου αναλαμβάνει να επενδύσει για λογαριασμό τους μια εξειδικευμένη εταιρεία, η οποία διαθέτει την κατάλληλη εμπειρία αλλά και τις απαιτούμενες γνώσεις στο χώρο των επενδύσεων.
Η εταιρεία διαχειρίσεως επενδύει το σύνολο των χρημάτων των επενδυτών σε ένα μεγάλο αριθμό προσεκτικά επιλεγμένων αξιόγραφων (ομόλογα, μετοχές, υψηλότοκες καταθέσεις, προϊόντα χρηματαγοράς κ.α.), στην Ελλάδα και το εξωτερικό, ανάλογα με το είδος του Αμοιβαίου Κεφαλαίου, με στόχο την επίτευξη των υψηλοτέρων δυνατών αποδόσεων και τον περιορισμό του αναλαμβανόμενου επενδυτικού κινδύνου. Aποτελούν διεθνώς, εδώ και δεκαετίες, μια από τις πιο αποτελεσματικές μορφές επένδυσης.
Πλεονεκτήματα:
Πέρα από τη δυνατότητα επίτευξης υψηλών αποδόσεων σε βάθος χρόνου, οι επενδύσεις σε Αμοιβαία Κεφάλαια παρουσιάζουν μια σειρά μοναδικών πλεονεκτημάτων, τα οποία τις καθιστούν ως μια από τις πλέον δημοφιλείς επιλογές για το ευρύ επενδυτικό κοινό.
Ειδικότερα:
- Εύκολη πρόσβαση στις ευκαιρίες κερδών των παγκόσμιων αγορών
Τα Αμοιβαία Κεφάλαια παρέχουν στους επενδυτές τη δυνατότητα να επενδύσουν σε οποιαδήποτε αγορά στην Ελλάδα ή το εξωτερικό, σε τοποθετήσεις χαμηλού ή υψηλού ρίσκου.
- Μειωμένος επενδυτικός κίνδυνος λόγω διασποράς
Στα Αμοιβαία Κεφάλαια, τα χρήματα των επενδυτών τοποθετούνται σε πολλά και διαφορετικά είδη αξιόγραφων, τα οποία παρουσιάζουν και διαφορετικά μεταξύ τους ποιοτικά χαρακτηριστικά. Με τον τρόπο αυτό, μειώνονται οι διακυμάνσεις και συνεπώς ελαχιστοποιείται ο επενδυτικός κίνδυνος.
- Επαγγελματική διαχείριση
Η αξιολόγηση των πολυπληθών εναλλακτικών επενδυτικών ευκαιριών αποτελεί αναμφίβολα ένα δύσκολο έργο για το μέσο επενδυτή. Οι Εταιρείες Διαχειρίσεως διαθέτουν επιτελεία από καταξιωμένα στελέχη του χώρου, με υψηλή κατάρτιση και εμπειρία, καθώς και τις απαραίτητες υποδομές , ώστε να παρακολουθούν και να αξιολογούν τις εξελίξεις και τις επενδυτικές ευκαιρίες τόσο στην Ελληνική, όσο και στις διεθνείς αγορές χρήματος και κεφαλαίου.
- Μικρό κεφάλαιο για επένδυση
Η απόδοση που επιτυγχάνει το Αμοιβαίο Κεφάλαιο είναι ίδια για όλους τους μεριδιούχους του, ανεξάρτητα από το ποσό το οποίο αυτοί έχουν επενδύσει. Για το λόγο αυτό, τα Αμοιβαία Κεφάλαια έχουν χαρακτηρισθεί διεθνώς, ως ο πλέον «δημοκρατικός» θεσμός στον χώρο των επενδύσεων. Επιπλέον, τα Αμοιβαία Κεφάλαια παρέχουν τη δυνατότητα στον επενδυτή να συμμετάσχει σε ένα διαφοροποιημένο (με επαρκή διασπορά και κατ' επέκταση μειωμένο επενδυτικό κίνδυνο) χαρτοφυλάκιο με ένα σχετικά μικρό κεφάλαιο. Στην περίπτωση που επέλεγε να επενδύσει μεμονωμένα, τότε η επίτευξη διασποράς στο χαρτοφυλάκιό του θα απαιτούσε αγορά πολλών διαφορετικών τίτλων και συνεπώς σημαντικό ύψος κεφαλαίων.
- Μεγάλη διαπραγματευτική δύναμη
τα κεφάλαια των επενδυτών, ανεξαρτήτως ύψους, αποκτούν τη διαπραγματευτική δύναμη του συνολικού ενεργητικού του Αμοιβαίου Κεφαλαίου. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο είναι σε θέση να πετύχει πιο ευνοϊκούς όρους στην αγορά και πώληση αξιόγραφων, αλλά και στην τοποθέτηση κεφαλαίων στις αγορές χρήματος και κεφαλαίου, σε σύγκριση με τους μεμονωμένους επενδυτέ.
- Ευελιξία
Τα Αμοιβαία Κεφάλαια είναι επίσης μια πολύ ευέλικτη μορφή επένδυσης. Συγκεκριμένα, ο επενδυτής μπορεί να επενδύσει σε αυτά οποιαδήποτε εργάσιμη ημέρα, ενώ το ελάχιστο ποσό που απαιτείται για τη συμμετοχή του στο Αμοιβαίο Κεφάλαιο είναι τις περισσότερες φορές μικρό. Επιπλέον, ένας επενδυτής έχει τη δυνατότητα να μεταφέρει εύκολα μέρος ή ολόκληρο το κεφάλαιό του από ένα Αμοιβαίο Κεφάλαιο σε άλλο της ίδιας Εταιρείας Διαχειρίσεως, σε περίπτωση που κάποια συγκεκριμένη αγορά παρουσιάζει καλύτερες προοπτικές κέρδους.
- Άμεση ρευστότητα
Η ρευστότητα αποτελεί μία από τις πλέον κρίσιμες παραμέτρους σε κάθε μορφή επένδυσης. Ρευστότητα σημαίνει ο επενδυτής να έχει άμεσα διαθέσιμο το κεφάλαίο του όταν το χρειαστεί. Τα Αμοιβαία Κεφάλαια προσφέρουν αυτήν τη δυνατότητα σε κάθε επενδυτή, αφού μέσα σε πέντε το αργότερο ημέρες μπορεί αυτός να εξαγοράσει μέρος ή ολόκληρη την επένδυσή του.
- Απλότητα διαδικασιών επένδυσης
Οι διαδικασίες επένδυσης είναι εξαιρετικά απλές και ταχείς. Επιπλέον, ο αυστηρός έλεγχος που ασκείται από τους εμπλεκόμενους φορείς (Α.Ε.Δ.Α.Κ, Θεματοφύλακας), καθιστούν ουσιαστικά αδύνατη οποιαδήποτε παρατυπία.
- Ευκολία παρακολούθησης της επένδυσης
Ο επενδυτής έχει τη δυνατότητα να παρακολουθεί την πορεία της επένδυσής του εύκολα, χωρίς απαραίτητα να είναι κάτοχος εξειδικευμένων ως προς το χώρο γνώσεων. Η σχετική νομοθεσία προβλέπει μια σειρά ενημερωτικών εντύπων, τα οποία παρέχονται στους επενδυτές από την Α.Ε.Δ.Α.Κ. Επιπλέον, στον ημερήσιο οικονομικό τύπο δημοσιεύονται καθημερινά οι αποτιμήσεις των Αμοιβαίων Κεφαλαίων της Ελληνικής αγοράς.
- Αυστηρό Νομικό Πλαίσιο
Για την προστασία και την ασφάλεια των επενδυτών, ο θεσμός των Αμοιβαίων Κεφαλαίων διέπεται από ειδική Νομοθεσία (Ν. 4099/12). Η νομοθεσία αυτή ορίζει αυστηρά τις υποχρεώσεις των Εταιρειών Διαχειρίσεως και θέτει σαφείς όρους στον τρόπο που τα Αμοιβαία Κεφάλαια τοποθετούν τα χρήματα των επενδυτών.
Επιλογή Αμοιβαίου Κεφαλαίου ανάλογα με το Επενδυτικό Προφίλ
Αφού αποσαφηνίσαμε τον ορισμό και τα βασικά πλεονεκτήματα των Αμοιβαίων Κεφαλαίων μεγάλο ρόλο παίζει η επένδυση στο κατάλληλο Αμοιβαίο κεφάλαιο που ταιριάζει περισσότερο στις ανάγκες και το επενδυτικό μας προφίλ.
Για το λόγο αυτό σας προτείνουμε 3 Αμοιβαία Κεφάλαια που ταιριάζουν σε 3 διαφορετικά προφίλ επενδυτων.
1) Επενδυτές που δεν θέλουν να αναλάβουν μεγάλο ρίσκο
ΑΚ: INTERAMERICAN Διαχείρισης Διαθεσίμων
Επενδυτικός Κίνδυνος:2/7
Eπενδύσεις:Σε υψηλής ποιότητας μέσα χρηματαγοράς και σε καταθέσεις που τηρούνται σε πιστωτικά ιδρύματα.Μπορεί να πραγματοποιεί επενδύσεις σε παράγωγα χρηματοπιστωτικά μέσα, χρεωστικούς τίτλους εκφρασμένους σε νόμισμα διαφορετικό από το Ευρώ, ομόλογα του Ελληνικού Δημοσίου, λοιπούς χρεωστικούς τίτλους μεσαίας ληκτότητας και διάρκειας, καθώς και σε άλλους ΟΣΕΚΑ Διαχείρισης Διαθεσίμων.
Στοχός: Διατήρηση της αξίας του αρχικού επενδυμένου κεφαλαίου και την επίτευξη αποδόσεων αναλόγων με αυτές των χρηματαγορών.
Αποδόσεις:
- Σωρευτική απόδοση 5 ετών: +18,6%
- Μεταβολή απο αρχή του έτους της Καθαρής τιμής του μεριδίου: +2,49
2) Eπενδυτές που αναλαμβάνουν μεσαίο ρίσκο
ΑΚ: INTERAMERICAN LF Fund of Funds- Real Estate
Επενδυτικός Κίνδυνος:5/7
Επενδύσεις:Σε άλλα αμοιβαία κεφάλαια(Ο.Σ.Ε.Κ.Α. ή/και άλλων οργανισμών συλλογικών επενδύσεων) που διαχειρίζονται κορυφαίοι διεθνείς επενδυτικοί οίκοι, που με τη σειρά τους τοποθετούνται σε μετοχές εταιριών αξιοποίησης ακίνητης περιουσίας που κατά κύριο λόγο βρίσκονται σε αναπτυγμένες χώρες, με έμφαση στην Βόρεια Αμερική / ΗΠΑ, ή όπου αντλούν σημαντικό τμήμα των εσόδων τους από δραστηριότητες στις αντίστοιχες αγορές. Mπορεί να επενδύσει άμεσα σε μετοχικές κινητές αξίες ή σε μετατρέψιμα σε μετοχές ομόλογα που συνδέονται με τον κλάδο των ακινήτων στις ΗΠΑ και/ή στην Ευρώπη.
Στόχος: Eπίτευξη κεφαλαιακών κερδών σε μακροχρόνιο ορίζοντα.
Αποδόσεις:
- Σωρευτική απόδοση 5 ετών: +37,25%
3)Επενδυτές που αναλαβάνουν υψηλό κίνδυνο
ΑΚ: INTERAMERICAN ΕΛΛΗΝΙΚΟ ΜΙΚΤΟ
Επενδυτικός Κίνδυνος: 7/7
Επενδύσεις:Σε ομόλογα και μετοχές ελλήνων εκδοτών ή εκδοτών που έχουν έκθεση στην Ελλάδα. Ποσοστό τουλάχιστον 10% της περιουσίας του Α/Κ πρέπει να τοποθετείται σε μετοχές εταιριών και άλλους παρόμοιους τίτλους και ποσοστό τουλάχιστον 10% σε ομόλογα, καταθέσεις και μέσα χρηματαγοράς. Το μέγιστο ποσοστό επένδυσης σε μετοχές ή σε ομόλογα ή σε καταθέσεις και μέσα χρηματαγοράς δεν επιτρέπεται να υπερβαίνει το 65% της συνολικής περιουσίας του ώστε να διατηρείται ο μικτός χαρακτήρας του Α/Κ.
Στόχος:Δημιουργία σταθερού εισοδήματος και επίτευξη κεφαλαιακών κερδών.
Αποδόσεις:
- Σωρευτική απόδοση 5 ετών: +150,99%
- Μεταβολή απο αρχή του έτους της Καθαρής τιμής του μεριδίου: +14,8
Αυτά είναι 3 ενδεικτικά ΑΚ για τα 3 διαφορετικά προφίλ επενδυτών που παρουσιάσαμε.Αξίζει να αναφέρουμε ότι προοπτικές θετικών αποδόσεων θεωρούμε ότι έχουν και τα εξής:
- A/K: INTERAMERICAN ΑΝΑΠΤΥΣΣΟΜΕΝΩΝ ΕΤΑΙΡΙΩΝ Μετοχικό Εσωτερικού
- A/K: INTERAMERICAN ΔΥΝΑΜΙΚΟ Μετοχικό Εσωτερικού
Για πληροφορίες σχετικά με επενδύσεις σε Αμοιβαία Κεφάλαια είμαστε στη διάθεσή σας.
